Anak perusahaan Jump Crypto dari perdagangan raksasa menenggelamkan $ 320 juta kepada bailout jembatan tokennya sendiri minggu lalu, mencegah potensi krisis lintas pasar solana dan etheereum.

Wormhhole bertindak sebagai perantara untuk swaps aset crypto antara blockchain Ethereum (ETH) dan SOLANA (SOL), memungkinkan pengguna untuk mengubah token ethereum menjadi yang terikat Solana dan sebaliknya.

Tetapi peretas kontrak pintar mengeksploitasi bug di dalam lubang cacing untuk mint sendiri ratusan juta dolar yang berbasis eter yang dibungkus Solana (Weth) tanpa memposting jaminan eter biasanya diperlukan.

Pencuri kemudian bisa menyedot jumlah yang sama dari protokol cacing melalui blockchain Ethereum nyata – jumlah yang mengejutkan yang melompat hanya berjam-jam kemudian.
Ini berarti token 120.000 Weth yang dicetak oleh para peretas benar-benar tidak masuk ketika mereka seharusnya sepenuhnya didukung oleh jumlah eter yang sama.
Saat ini ada 483.499 Weth Token dikerahkan kepada Solana, yang berarti setidaknya 25% dari pasokan Weth pada jaringan itu pada awalnya dicetak oleh para peretas.
Bailout lompat Crypto masuk akal mengingat perusahaan memperoleh pengembang Wormhole Certus One untuk jumlah yang dirahasiakan Agustus lalu.

Berlin-berkantor pusat, One telah terutama membangun perangkat lunak untuk pembukti-bukti blockchains, terutama mempertaruhkan pengoptimal, setelah dioperasikan sejak 2017.

Platform Certus One telah dilaporkan digunakan oleh Ecosystems Terra dan Cosmos bersama Solana. Situs web perusahaan tidak ada lagi dan sebaliknya menunjuk langsung ke portal melompat sendiri.

Ether yang dibungkus digunakan secara signifikan di seluruh ekosistem defi Solana. Ini memungkinkan pengguna untuk berdagang dan menggunakan token yang mewakili paparan eter di berbagai protokol likuiditas dan pertukaran terdesentralisasi sekarang berasal dari Solana.

Jump Crypto Lead Kanav Kariya menggambarkan bailout lubang cacing sebagai “Weth Backstop.”
Langsung memutuskan untuk tidak mencolokkan kerugian Wormhole, secara umum diyakini bahwa protokol defi Solana akan mengalami likuidasi cascading yang dipicu oleh keruntuhan dalam kepercayaan dan harga.

“Jika [Weth] tidak dicadangkan dengan eter, itu berarti sejumlah platform berbasis Solana yang menerima [Weth] sebagai jaminan dapat menjadi bangkrut,” tulis Rantai Unit Analytics Blockchain pada post-mortem ( penekanan kami).

“Kita bisa melihat pengguna terburu-buru untuk menjual [Weth] mereka, menyebabkan nilainya jatuh, yang akan memiliki implikasi serius bagi blockchain solana dan ekosistem defi yang luas yang dibangun di atasnya, karena banyak dari protokol ini juga mengandalkan [Weth. ] Untuk kembali aset yang dikeluarkan untuk pengguna. “

hack Wormhole crypto lompat paksa di luar tirai

Jump Trading adalah perusahaan perdagangan kuantitatif swasta yang berkantor pusat (atau “Omat Shop”) yang secara historis telah berbohong tentang operasi yang sangat menguntungkan.

Jump Trading didirikan pada tahun 1999 dan memotong giginya perdagangan frekuensi tinggi di Chicago Mercantile Exchange. Ini membentuk perusahaan ventura melompat modal pada tahun 2012.

Tetapi perusahaan benar-benar membuat berita untuk pertama kalinya pada tahun 2014 ketika prosektorat New York mengadu dan lima toko kuant lainnya atas potensi “kolam gelap” dan pengaturan khusus lainnya dengan pertukaran yang diperdagangkan.

Perdagangan lompat dilaporkan akan mulai berkecimpung di pasar Crypto sekitar satu tahun kemudian, akhirnya bekerja dengan bitmex platform turunan, penambahan penerbit BitFinex, dan Crypto Robinhood.

Pengarsipan peraturan menunjukkan bahwa robinhood memperoleh 17% dari pendapatannya dari anak perusahaan lompat crypto pada kuartal ketiga tahun 2021. Perusahaan membayar perombakan hampir $ 250 juta untuk merutekan pesanan perdagangan crypto melalui sistemnya selama periode ini.

CNN berjalan di belakang layar pada sesama benteng Chicagoan Quant Shop tahun lalu.
Lompat modal secara kebetulan mengumpulkan $ 350 juta dalam satu-satunya dana besar-besaran sekitar waktu yang sama. Ini mengumumkan peningkatan fokus pada startup crypto dan sekarang mempekerjakan lebih dari 140 pekerja hanya dalam divisi crypto-nya, menurut tweet dari lompat crypto lead kariaya kariaya.

Juga September lalu, Jump Trading Spun Out Jump Crypto sebagai subdivisionnya sendiri. Hampir segera, unit Crypto menghadapi tes serius pertamanya dalam bentuk pemadaman jaringan Solana yang parah pada 14 September.

Sama seperti insiden lubang cacing baru-baru ini, Jump Crypto adalah koordinator terkemuka dengan orang dalam solana untuk membawa blockchain kembali online.

Lompat crypto terlalu dalam di Solana untuk tidak membantu

Memang, seperti penelitian Alameda Sam Bankman-Fried, melompat adalah salah satu pembuat pasar terbesar Solana, arbitrase, dan investor institusional, dengan miliaran dolar modal yang dikerahkan di seluruh ekosistem Solana.

Protos terungkap pada bulan November yang melompat adalah pelanggan langsung dari tether dan pada saat itu telah menerima lebih dari 98% dari semua USDT yang dikeluarkan pada Solana.

Jump Crypto menandatangani kesepakatan dengan Solana Startup Serum untuk jumlah yang tidak diungkapkan tahun lalu.

Ini mendorong perusahaan untuk mencolokkan USDT-nya menjadi pertukaran terdesentralisasi serum seperti Mangga untuk meningkatkan likuiditas mereka, serta “membuat pasar” dengan menjaga buku pemesanan.

USDT dan SOL adalah penyebut utama untuk pasangan perdagangan di bursa berbasis Solana.

Bahkan, sangat mungkin bahwa USDT melompat melampaui posisi senilai lebih dari $ 1 miliar di berbagai pertukaran berbasis Solana dan Ethereum, menjamin keputusannya untuk menutupi kerugian Wormhole lebih jauh.

Jump Crypto mungkin telah menerima hanya 1% dari semua USDT yang pernah dikeluarkan tetapi itu banyak untuk Solana dalam bentuknya saat ini. Ini adalah ekosistem yang jauh lebih kecil daripada Ethereum.

Investasi sebelumnya di Crypto Niche termasuk Bitso Bitso berbasis kota Meksiko, Bitpanda Exchange Australia, dan Coincdx Exchange India.

Portofolionya juga mencakup perusahaan keuangan yang terdesentralisasi 0x, penyedia pakan data PYTH, dan perangkat lunak kepatuhan Notabene.

Melompat dan FTX menyukai Solana

Secara hipotesis, bankman-goreng Riset Alameda juga bisa bergoyang untuk mengeluarkan cacing.

Solana sering digambarkan secara sehari-hari sebagai jaringan blockchain pribadi miliarder Wunderkind, dan Bankman-Fried tetap menjadi salah satu pemandu sorak yang paling gigih.

Jump Crypto dan Alameda Research sering berkontribusi pada putaran pendanaan yang sama untuk startup seperti protokol tulip, zeta, dan tiga panah.

Baik lompat modal dan saudara penelitian Alameda Org FTX berinvestasi dalam usaha seperti studio gaming jauh.

Seperti semua blockchain, Solana menggambarkan dirinya sebagai desentralisasi. Dan sementara ada banyak metrik berbeda untuk spektrum itu, powering kode Solana adalah apa-apa.

Bankman-Fried melakukan panggilan yang tepat. Sol sekarang bernilai lebih dari $ 110.
Dalam podcast September, pendiri Solana Anatoly Yakovenko mengungkapkan bahwa hanya 20 orang adalah kontributor aktif untuk Kode Solana – 15 di antaranya bekerja untuk Yakovenko.

Namun, Jump Crypto jelas pecundang dalam skenario khusus ini karena turun $ 320 juta hanya untuk membuat protokol Defi Solana mengapung.

Sementara sementara token asli jaringan Solana telah rebound dengan tegas dari penurunan 15% terinspirasi oleh hack cacing. Sol sekarang bahkan diperdagangkan 6% pada harga pra-Wormhole-nya.